目前，亞洲各國金融科技迅速發(fā)展。為更好監(jiān)管這個創(chuàng)新的行業(yè)，各國監(jiān)管層采取各類措施，并借鑒歐美國家先進(jìn)監(jiān)管經(jīng)驗，以此在促進(jìn)行業(yè)發(fā)展的同時確保消費者權(quán)益受到保護。亞洲證券業(yè)及金融市場協(xié)會總結(jié)了十條最佳監(jiān)管實踐并發(fā)布研究報告。

挖財研究院獨家編譯，全文內(nèi)容如下：

快速演變和發(fā)展的金融科技深刻改變了金融服務(wù)行業(yè)的面貌，并為金融服務(wù)方式的產(chǎn)出和效率提供了潛在提升空間。它同時也給世界范圍內(nèi)的政策制定者在進(jìn)行監(jiān)管響應(yīng)來平衡促進(jìn)創(chuàng)新、維持金融體系彈性和確保消費者得到保護等方面帶來了挑戰(zhàn)。進(jìn)一步來看，大數(shù)據(jù)和人工智能的爆炸性涌現(xiàn)也放大了對于數(shù)據(jù)隱私和網(wǎng)絡(luò)安全方面的顧慮。

基于上述問題，亞洲證券業(yè)及金融市場協(xié)會確立了十條最佳實踐來指導(dǎo)亞洲地區(qū)的監(jiān)管層，幫助他們尋求對于金融科技發(fā)展的支持方式，從而更好地服務(wù)于消費者、從業(yè)者和投資者。

最佳實踐1：通過促進(jìn)金融科技企業(yè)、金融機構(gòu)及政策制定者三者之間的對話，使負(fù)責(zé)的、安全的、有保障的金融科技產(chǎn)品及服務(wù)得以發(fā)展和采用。

最佳實踐2：與業(yè)界一同工作，探索監(jiān)管科技的解決方案，創(chuàng)造更高效、更有效的監(jiān)管措施和報告機制。

最佳實踐3：如果有必要，開發(fā)監(jiān)管政策以達(dá)到創(chuàng)新、安全及消費者保護三者之間適當(dāng)?shù)钠胶狻?/p>

最佳實踐4：確保一致的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用于所有市場參與者。

最佳實踐5：確保機構(gòu)間的合作，以促進(jìn)受金融科技影響的行業(yè)，如銀行、證券、保險和電信等在全國各地的一致性。

最佳實踐6：加強與其他監(jiān)管機構(gòu)的跨境合作，以促進(jìn)最佳實踐、互認(rèn)協(xié)議和法律法規(guī)的協(xié)調(diào)。

最佳實踐7：支持由行業(yè)驅(qū)動的互用性。

最佳實踐8：為數(shù)據(jù)處理、儲存而進(jìn)行的跨界數(shù)據(jù)傳輸制定清晰的框架和指導(dǎo)方針。

最佳實踐9：確保技術(shù)進(jìn)步的法律支持。

最佳實踐10：在全球互聯(lián)的金融系統(tǒng)中促進(jìn)網(wǎng)絡(luò)安全和數(shù)據(jù)安全。

根據(jù)國際證監(jiān)會組織委員會關(guān)于金融科技發(fā)展報告中統(tǒng)計的市場數(shù)據(jù)，投資者在2016年向金融科技行業(yè)注入了190億美元的資金，推動創(chuàng)業(yè)企業(yè)數(shù)量激增。報告指出，金融科技變革在多種全球趨勢下發(fā)生，包括而不限于能夠進(jìn)行大數(shù)據(jù)集分析的計算能力的增長、商品服務(wù)的廣泛獲取以及金融脫媒和再媒介化。這些趨勢也在人口和代際變化的背景下發(fā)生。

一些更加值得注意的發(fā)展包括在線融資平臺比如P2P借貸或股權(quán)眾籌的出現(xiàn)，這些平臺旨在將尋求資金以及擁有借貸、投資和捐贈資金的企業(yè)和個人聚合在一起。在線投資和交易平臺在投資者需求變化和技術(shù)發(fā)展速度等因素的驅(qū)動下也發(fā)展迅速。能夠為投資者提供大部分自動化的組合管理、策略和服務(wù)的機器人投顧應(yīng)用也在逐步興起。包括區(qū)塊鏈技術(shù)和共享臺賬在內(nèi)的分布式記賬技術(shù)，在部分國家也經(jīng)過了金融業(yè)務(wù)的廣泛測試，包括銀行間支付結(jié)算、貿(mào)易金融發(fā)票的校驗和核對，以及合同履行的執(zhí)行、實施和確認(rèn)。大數(shù)據(jù)分析、人工智能、監(jiān)管科技、網(wǎng)絡(luò)安全和云技術(shù)等領(lǐng)域也有了較大發(fā)展。

為了促進(jìn)金融科技的發(fā)展，亞洲地區(qū)的監(jiān)管者采取了多種舉措。在香港，香港金融管理局和香港證監(jiān)會已經(jīng)設(shè)立了金融科技促進(jìn)辦公室、金融科技聯(lián)絡(luò)點和金融科技咨詢小組。香港政府同時也引入各種倡議來為金融科技初創(chuàng)企業(yè)和金融機構(gòu)提供財務(wù)支持，例如，數(shù)碼港孵化器就是一個為金融科技企業(yè)尋求支付創(chuàng)新模式或在線交易平臺和P2P借貸方面提供支持的主要平臺。香港金融管理局也委托應(yīng)用科學(xué)和技術(shù)研究院開展了分布式記賬技術(shù)的詳細(xì)研究，并與2016年11月發(fā)布了相關(guān)研究的白皮書。

金融科技已經(jīng)被新加坡政府指定為主要優(yōu)先級，新加坡金融管理局采取了一系列措施來培育金融科技行業(yè)。除了在組織架構(gòu)內(nèi)建立金融科技與創(chuàng)新小組來研究促進(jìn)創(chuàng)新技術(shù)使用的監(jiān)管政策和發(fā)展策略，新加坡金融管理局還設(shè)立了金融科技辦公室作為“一站式虛擬實體”來為尋求金融科技和技術(shù)方面的政府補助和計劃的政策建議的金融科技企業(yè)提供服務(wù)。新加坡金融管理局還創(chuàng)立了金融行業(yè)技術(shù)與創(chuàng)新計劃來創(chuàng)建創(chuàng)新實驗室，催化金融機構(gòu)對創(chuàng)新解決方案的研發(fā)，并建立全行業(yè)技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施來提供新的整合服務(wù)，該計劃目前在開發(fā)全國范圍內(nèi)使用的了解你的客戶相關(guān)的工具。

韓國已經(jīng)采取多項措施來幫助金融科技企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新的金融服務(wù)。2016年1月，韓國金融服務(wù)委員會制定了它的金融政策路線圖，包括引入幾個技術(shù)投資基金。在路線圖中，金融服務(wù)委員會制定了相關(guān)的政策計劃來幫助眾籌體系作為創(chuàng)業(yè)企業(yè)和風(fēng)投公司進(jìn)行投融資的有效渠道，并重塑政策性銀行（比如韓國開發(fā)銀行）根據(jù)初創(chuàng)企業(yè)和中小企業(yè)成長周期來提供貸款和國家支持擔(dān)保的角色。路線圖也明確了金融服務(wù)委員會將繼續(xù)改革金融監(jiān)管實踐和監(jiān)管要求來鼓勵金融板塊更多的私人倡議。

日本金融廳已經(jīng)建立了一個金融科技支持平臺，并有一個專家小組來促進(jìn)金融科技初創(chuàng)企業(yè)的發(fā)展。金融廳對銀行法進(jìn)行了幾次修訂來放松對金融創(chuàng)業(yè)企業(yè)的投資規(guī)定，并允許銀行持有非銀機構(gòu)高達(dá)100%的股份。日本也對支付服務(wù)法案進(jìn)行了多次修訂來貫徹虛擬貨幣交易所的注冊要求，包括那些在日本本土之外向日本消費者提供服務(wù)的交易所。

在澳大利亞，澳大利亞證券與投資委員會ASIC已經(jīng)設(shè)立了一個創(chuàng)新中心來幫助金融科技初創(chuàng)企業(yè)開發(fā)創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)來引導(dǎo)澳大利亞的監(jiān)管體系。通過這個中心，合格企業(yè)可以獲得牌照申請流程的非正式知道和展業(yè)過程中需要考慮的主要監(jiān)管問題。ASIC通過創(chuàng)新中心特別工作組的協(xié)調(diào)機制來解決一些創(chuàng)新問題，并與國際上其他同類機構(gòu)進(jìn)行定期會晤來討論創(chuàng)新發(fā)展和政策建議。

在2015年11月英國建議推出監(jiān)管沙箱機制之后，亞洲部分國家和地區(qū)，包括新加坡、香港、印尼、馬來西亞、中國和泰國也開始紛紛效仿。監(jiān)管沙箱旨在為企業(yè)創(chuàng)造一個在某些參數(shù)條件下測試新產(chǎn)品的環(huán)境，并最終促進(jìn)更多的創(chuàng)新和競爭。通過提供一個安全有益且失敗結(jié)果能夠被容忍的實驗空間，監(jiān)管沙箱能夠幫助社會受益于創(chuàng)新金融科技服務(wù)，并能夠降低公眾對創(chuàng)新風(fēng)險的曝露。然而，我們發(fā)現(xiàn)不同的監(jiān)管沙箱機制存在一些差異，比如在合格標(biāo)準(zhǔn)以及測試和終止期限安排等方面。

澳大利亞證券與投資委員會ASIC是首個發(fā)布類別豁免的監(jiān)管當(dāng)局，這項豁免允許金融科技企業(yè)在沒有澳大利亞金融服務(wù)或信貸牌照的情況下對某些指定服務(wù)進(jìn)行試驗。ASIC的金融科技許可豁免允許合格企業(yè)對指定服務(wù)進(jìn)行最長達(dá)12個月的實驗，參與實驗的零售客戶最多不超過100個，前提是他們能夠滿足某些消費者保護條件并在展業(yè)之前告知ASIC。

證券監(jiān)管機構(gòu)之間也簽訂了不同協(xié)議來促進(jìn)金融科技倡議的合作與共贏。比如，香港、新加坡、中國和韓國已經(jīng)宣布和英國引入金融科技橋梁的雙邊機制，來幫助英國公司和投資者觸達(dá)亞洲市場，并吸引亞洲公司到英國展業(yè)。新加坡與包括澳大利亞、瑞士、韓國和法國在內(nèi)的一些國家簽訂了一系列金融科技合作協(xié)議。澳大利亞證券與投資委員會也與一系列監(jiān)管機構(gòu)簽訂了金融科技合作協(xié)議，包括安大略證券委員會和肯尼亞資本市場局等。這些協(xié)議提供了信息共享，并使得監(jiān)管者能夠就金融科技資助項目的相關(guān)企業(yè)進(jìn)行相互參考。

然而，金融科技發(fā)展仍然面臨一系列挑戰(zhàn)，包括網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險、金融科技企業(yè)在政策環(huán)境變化和監(jiān)管不確定性下的規(guī)模困境。為了應(yīng)對這些挑戰(zhàn)，我們?yōu)楸O(jiān)管者制定了如下十條最佳實踐，來促進(jìn)金融科技發(fā)展。

最佳實踐

最佳實踐1：通過促進(jìn)金融科技企業(yè)、金融企業(yè)及政策制定者三者之間的對話，使負(fù)責(zé)的、安全的、有保障的金融科技產(chǎn)品及服務(wù)得以發(fā)展和采用。

隨著科技進(jìn)步的高速發(fā)展，監(jiān)管者經(jīng)常性地介入金融機構(gòu)與金融科技公司之間的跨界對話是非常重要的。這種介入將允許監(jiān)管者更好地理解行業(yè)格局，包括新產(chǎn)品、新技術(shù)的發(fā)展及趨勢等。如今已經(jīng)有了一些快速創(chuàng)新，例如用于個人交易和投資的自動化分析，監(jiān)管將需要保持在前沿地帶以理解并評估這些技術(shù)，并給予相關(guān)建議。

經(jīng)常性的對話也將允許監(jiān)管者和行業(yè)在產(chǎn)品或服務(wù)發(fā)展的早起階段識別機會和風(fēng)險。當(dāng)通用的問題或擔(dān)憂的地方被識別出來時，參與者應(yīng)該致力于找出可行和一致的解決方案。

一些金融科技公司并不是傳統(tǒng)金融服務(wù)實體，在之前并沒有持牌和達(dá)到監(jiān)管要求。在其他的情況下，對于新產(chǎn)品或服務(wù)，如P2P借貸，量身定做的監(jiān)管框架并不存在，金融科技公司必須遵守現(xiàn)有的規(guī)則和法律。在監(jiān)管者和企業(yè)（包括創(chuàng)業(yè)公司和成熟的金融機構(gòu)）之間的合作和對話將有助于其理解相關(guān)的監(jiān)管需求和監(jiān)管環(huán)境。

我們支持亞洲監(jiān)管部門采取的用以更好地理解新金融技術(shù)和他們對于現(xiàn)存政策應(yīng)用的步驟，包括：建立單獨的金融科技辦公室、線下接觸點及孵化中心；建立“監(jiān)管沙盒”，在擁有一定程度監(jiān)管自由度的環(huán)境下，商業(yè)組織可以測試他們的產(chǎn)品；建立實驗室及加速器項目，探索確定的新技術(shù)是否能夠協(xié)助監(jiān)管層本身更好地實現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)。

由于很多新興的金融科技產(chǎn)品和服務(wù)都被用于零售投資者（而不是專業(yè)或機構(gòu)投資者），監(jiān)管機構(gòu)可能也希望采取一些措施來提高投資者的金融素養(yǎng)和教育水平。

最佳實踐2：與業(yè)界一同工作，探索監(jiān)管科技的解決方案，創(chuàng)造更高效、更有效的監(jiān)管措施和報告機制。

監(jiān)管科技擁有在監(jiān)管領(lǐng)域內(nèi)創(chuàng)造可配置的、可信賴的和成本高效的解決方案的潛力。例如在合規(guī)領(lǐng)域，得益于監(jiān)管科技，可以收集匯聚來自金融服務(wù)公司的數(shù)據(jù)，用于資本和流動性報告、計算機建模、壓力測試及壓力管理預(yù)測、了解你的客戶（KYC）程序以及對反洗錢的全球化制裁。監(jiān)管科技可以提供的一個主要優(yōu)勢在于其可以存儲并分析大量復(fù)雜數(shù)據(jù)，同時，監(jiān)管科技擁有融合并簡化合規(guī)監(jiān)測活動的潛力。

為了充分利用監(jiān)管科技解決方案的全部優(yōu)勢，監(jiān)管機構(gòu)之間的合作對話是必須的。監(jiān)管機構(gòu)在應(yīng)用新技術(shù)去接觸并處理日益增長的海量數(shù)據(jù)時，應(yīng)該尋找并借助其他監(jiān)管機構(gòu)的經(jīng)驗，并幫助他們實現(xiàn)他們的監(jiān)管目標(biāo)，如提高投資者保護、市場公平性及金融穩(wěn)定性。監(jiān)管機構(gòu)可能也需要探索使用新的合規(guī)軟件和監(jiān)督工具（用以監(jiān)督和監(jiān)測可疑交易）。另外，監(jiān)管機構(gòu)展示技術(shù)用以案例的實踐，以及展示技術(shù)是如何解決一個具體的監(jiān)管問題也是非常重要的。通過與創(chuàng)業(yè)公司和咨詢公司更緊密的協(xié)同工作，這些也將讓解決方案的有效性被廣泛認(rèn)證。

最佳實踐3：如果需要，開發(fā)監(jiān)管政策以達(dá)到創(chuàng)新、安全及消費者保護三者之間適當(dāng)?shù)钠胶?/p>

開發(fā)和部署最創(chuàng)新的技術(shù)并不需要新監(jiān)管。當(dāng)一種創(chuàng)新或新的商業(yè)模式改變了現(xiàn)存監(jiān)管框架，需要新的政策出臺時，監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)該制定指導(dǎo)原則導(dǎo)向，允許金融科技企業(yè)開發(fā)新的（改善提高的）產(chǎn)品或服務(wù)，在滿足消費者需求的同時，完成對投資者保護、市場公平性和完整性及金融穩(wěn)定性的監(jiān)管目標(biāo)的推進(jìn)?？紤]到某些技術(shù)仍然處于新興的、正在形成中的狀態(tài)，與過度監(jiān)管相反的，監(jiān)管被設(shè)計成留有充分彈性是非常重要的。一刀切的方法制定政策并不有助于技術(shù)創(chuàng)新。監(jiān)管風(fēng)險，而不是監(jiān)管實體，是一個非常重要的原則。監(jiān)管應(yīng)該反映市場活動是低風(fēng)險還是高風(fēng)險，而實體正在從事的活動不應(yīng)該決定監(jiān)管。通過這種方式，對于一個金融科技公司和一個現(xiàn)任者來說，同一個市場活動應(yīng)該被施以相同的監(jiān)管，監(jiān)管改變與否取決于從事的市場活動，以及對于消費者和體系的風(fēng)險。

舉例來說，馬來西亞證券委員會在2016年的時候出臺了一個針對P2P借貸的監(jiān)管框架；在2015年，馬來西亞成為東南亞國家聯(lián)盟（東盟）中第一個針對股權(quán)眾籌推出監(jiān)管框架的國家。對于已經(jīng)識別的市場運營機構(gòu)，平臺運營處于被監(jiān)管狀態(tài)，為了適應(yīng)新產(chǎn)品及結(jié)構(gòu)的引入，框架允許監(jiān)管者不斷地重新評估并重新定義監(jiān)管框架。

在韓國，股權(quán)眾籌平臺被規(guī)范為中介機構(gòu)，并受到不嚴(yán)格的許可規(guī)則約束，與現(xiàn)有中介相比，降低了商業(yè)操行準(zhǔn)則和監(jiān)管嚴(yán)格程度。如前所述，一些監(jiān)管機構(gòu)也已經(jīng)建立了監(jiān)管沙盒。

保持監(jiān)管機構(gòu)對行業(yè)參與者及消費者期望及需求的透明度也是非常重要的。例如，涉及到智能投顧，一些國家已經(jīng)開始采取如下行動：對于智能投顧行業(yè)發(fā)展的期望提供指導(dǎo)意見；對現(xiàn)有監(jiān)管框架如何應(yīng)用于智能投顧行業(yè)做出詳細(xì)解釋；發(fā)布對智能投顧的企業(yè)和消費者最佳實踐的建議及推薦。

在社交交易及投資平臺的背景下，一些監(jiān)管機構(gòu)也已經(jīng)發(fā)布了說明和預(yù)警，澄清平臺的持牌狀態(tài)，并強調(diào)某些類型社交交易帶來的風(fēng)險。

監(jiān)管原則也應(yīng)該是技術(shù)中立的，因為原則應(yīng)該專注于特定的活動而不是技術(shù)本身，所以原則不應(yīng)該約束某一個特定技術(shù)的發(fā)展或替代技術(shù)的使用。

最佳實踐4：確保一致的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用于所有市場參與者

金融科技行業(yè)的競爭日益激烈。2015年，《經(jīng)濟學(xué)人》估計有超過4000家活躍的金融科技初創(chuàng)公司，十余家估值逾10億美元。麥肯錫估計新進(jìn)入者將在未來十年內(nèi)與現(xiàn)有企業(yè)爭奪客戶，到2025年五大銀行業(yè)務(wù)（即消費金融、抵押貸款、借貸、零售支付和財富管理）有可能失去20%到60%的利潤。監(jiān)管機構(gòu)有責(zé)任確?，F(xiàn)有企業(yè)和新進(jìn)入者公平競爭。

現(xiàn)有企業(yè)和新進(jìn)入者希望能夠創(chuàng)新。各公司都在自己推進(jìn)、戰(zhàn)略合作或進(jìn)行投資。在一些市場上，對現(xiàn)有企業(yè)的監(jiān)管令其創(chuàng)新比新進(jìn)入者困難?，F(xiàn)有企業(yè)和新進(jìn)入者都需要監(jiān)管空間開發(fā)和測試新理念。同樣的，當(dāng)新的產(chǎn)品、服務(wù)、平臺或供應(yīng)商接觸到消費者或?qū)ο到y(tǒng)構(gòu)成風(fēng)險時，他們應(yīng)該受到同樣的監(jiān)管。

KYC要求（即充分了解你的客戶）和AML要求（反洗錢）是應(yīng)該同等應(yīng)用于現(xiàn)有企業(yè)和新進(jìn)入企業(yè)的監(jiān)管例子。兩者都是保護金融系統(tǒng)的關(guān)鍵。然而，可能有機會將要求合理化使得所有人受益。在這種情況下，AML/KYC實用工具正在被開發(fā)，以便許多人使用的信息可以被匯集并被所有人使用。人們也在尋求通過身份證號、身份識別卡或生物識別技術(shù)簡化過程。

隱私和安全是另外兩個監(jiān)管應(yīng)平等應(yīng)用的領(lǐng)域。消費者需要相信他們的信息受到現(xiàn)有企業(yè)和新進(jìn)入者的保護。只有消費者有這種信心時才會樂于使用金融科技。在創(chuàng)新得到肯定時，監(jiān)管者也需要確定企業(yè)很好地保障了隱私和安全。

最佳實踐5：確保機構(gòu)間的合作，以促進(jìn)受金融科技影響的行業(yè)，如銀行、證券、保險和電信等在全國各地的一致性。

我們鼓勵地方監(jiān)管機構(gòu)制定跨部門的溝通協(xié)議，以確保采用清晰、一致和協(xié)調(diào)的方法監(jiān)管金融科技公司和項目。例如，保險科技公司可能需要獲得幾個監(jiān)管部門的牌照和監(jiān)管許可，不同監(jiān)管部門可能對金融科技企業(yè)應(yīng)用不同的標(biāo)準(zhǔn)和方法。鑒于許多產(chǎn)品和服務(wù)通過互聯(lián)網(wǎng)或移動設(shè)備交付，電信監(jiān)管者也在金融科技監(jiān)管發(fā)揮作用。在制定影響技術(shù)的政策時，征詢所有相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)政策的意見，使得全國范圍內(nèi)不同部門的監(jiān)管保持一致相當(dāng)重要。此外，法律和規(guī)章需要保持一致。例如，包羅萬象的信息技術(shù)法律可以對銀行監(jiān)管產(chǎn)生無意識的廣泛影響。這將限制銀行監(jiān)管機構(gòu)制定支持金融科技和其他創(chuàng)新政策的能力。

提供統(tǒng)一的方法將更好地幫助金融科技初創(chuàng)公司發(fā)展他們的戰(zhàn)略駕馭監(jiān)管環(huán)境，監(jiān)管機構(gòu)、政府機構(gòu)和部委也能從分享經(jīng)驗和知識中受益。例如，MAS（新加坡金融監(jiān)管局）已經(jīng)建立了一個金融科技辦公室，以跨部門審查、調(diào)整和加強金融科技相關(guān)資助計劃，并在行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施、人才發(fā)展、人力需求和商業(yè)競爭力方面提出跨部門戰(zhàn)略、政策和計劃。香港也在金融服務(wù)和財政部層面建立了一個跨部門監(jiān)管協(xié)作組織。三家香港金融科技辦公室的代表是協(xié)作小組成員。同樣，在日本，一個新的金融系統(tǒng)委員會，也就是金融服務(wù)機構(gòu)的咨詢機構(gòu)已經(jīng)成立。

最佳實踐6：加強與其他監(jiān)管機構(gòu)的跨境合作，以促進(jìn)最佳實踐、互認(rèn)協(xié)議和法律法規(guī)的協(xié)調(diào)。

金融科技超越了司法邊界，因此跨境監(jiān)管機構(gòu)間的合作至關(guān)重要。因為沒有統(tǒng)一的國際標(biāo)準(zhǔn)，各國監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)分享最佳實踐以彼此學(xué)習(xí)?；フJ(rèn)協(xié)議能允許金融科技企業(yè)更加容易跨境尋找機會。新加坡金融監(jiān)管局和英國金融市場行為監(jiān)管局的協(xié)議和澳大利亞與新加坡的協(xié)議允許相互承認(rèn)。如果可能，法律和法規(guī)要求的國際協(xié)調(diào)是最理想的。這可能需要在不同行業(yè)依次展開，例如銀行、證券和保險。監(jiān)管者能利用現(xiàn)有跨境合作機制，或建立新的正式合作項目。監(jiān)管機構(gòu)正在且應(yīng)當(dāng)繼續(xù)達(dá)成一系列諒解備忘錄，以共享監(jiān)管影響和技術(shù)發(fā)展方面的信息。

我們支持監(jiān)管機構(gòu)提供靈活監(jiān)管政策的努力，但也存在出現(xiàn)不同監(jiān)管方法的風(fēng)險。因此，我們認(rèn)為任何旨在金融科技創(chuàng)新的新政策應(yīng)當(dāng)與在其他司法管轄區(qū)的政策協(xié)調(diào)以降低監(jiān)管套利和規(guī)則沖突的風(fēng)險，以防扼殺產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展。在這方面，我們注意到，大多數(shù)亞洲國家，例如IOSCO（國際證監(jiān)會組織）多邊諒解備忘錄簽署國澳大利亞，承諾向超過100個證券監(jiān)管機構(gòu)提供互相協(xié)助與合作，而且存在利用現(xiàn)有機制共享信息的潛在可能。

最佳實踐7：支持由行業(yè)驅(qū)動的互用性

金融服務(wù)公司將會在原有系統(tǒng)的基礎(chǔ)上實施技術(shù)變革，而不是推翻整個基礎(chǔ)設(shè)施。監(jiān)管者應(yīng)該支持所有現(xiàn)行的市場參與者之間的系統(tǒng)互用性，從而降低合規(guī)成本，將對于整個市場的顛覆程度最小化。通過市場參與者之間的信息共享，數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化和統(tǒng)一的定義將為金融監(jiān)管者實現(xiàn)效率的提升。

比如，區(qū)塊鏈標(biāo)準(zhǔn)國際技術(shù)委員會（“ISO/TC 307”）正在致力于制定國際標(biāo)準(zhǔn)，支持區(qū)塊鏈技術(shù)的推出，并由澳洲標(biāo)準(zhǔn)協(xié)會主導(dǎo)。委員會由行業(yè)專家、消費者協(xié)會、政府官員和非政府組織代表跨界組成，將會研究區(qū)塊鏈和數(shù)據(jù)鏈路終端的標(biāo)準(zhǔn)化進(jìn)程，以支持用戶、應(yīng)用和系統(tǒng)之間的互用性和數(shù)據(jù)交換。同時，組建了各種各樣的研究小組，包括智能合約、身份案例和運用案例等領(lǐng)域。

最佳實踐8：為數(shù)據(jù)處理、儲存而進(jìn)行的跨界數(shù)據(jù)傳輸制定清晰的框架和指導(dǎo)

數(shù)字?jǐn)?shù)據(jù)是金融科技的核心，數(shù)據(jù)需要持續(xù)地跨界處理和存儲。企業(yè)用全球和區(qū)域的數(shù)據(jù)中心、私有和公有云處理、存儲數(shù)據(jù)。這樣，就能提升效率、減少成本、實現(xiàn)24小時處理。而且，在低風(fēng)險區(qū)域的高科技設(shè)備下工作的專家十分稀有，并往往掌握了很強的技術(shù)，將這些專家集中起來，信息能得到更好的保護。如果信息在不同的地區(qū)儲存和處理，商業(yè)可持續(xù)性能得到更好的保證，這樣自然災(zāi)害來臨時就會有后備的設(shè)備和人員保證。

一些國家喜歡將數(shù)據(jù)保存在岸，覺得這樣能更好地保護隱私和安全，實現(xiàn)更大的可訪問性。然而事實并非如此。擁有多個訪問點能加大而非降低數(shù)據(jù)缺口風(fēng)險。如果數(shù)據(jù)是離岸的，數(shù)據(jù)可訪問性也可以在約定的時間框架內(nèi)實現(xiàn)，特別是連接上許可才能運行的情況下。允許企業(yè)使用區(qū)域乃至全球的數(shù)據(jù)中心和數(shù)據(jù)云為小企業(yè)帶來了特定的優(yōu)勢，也支持著創(chuàng)新。否則，由于巨大的投資和維護成本，較小的企業(yè)很難接觸到這些技術(shù)和創(chuàng)新。

最佳實踐9：確保技術(shù)進(jìn)步的法律支持

我們建議政府重審和更新法律，以確保能引進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新。比如，電子簽名常常是不被接受的，公司提供電子化產(chǎn)品的能力有限，客戶往往需要親自到場辦理。一些規(guī)則也阻礙了產(chǎn)品的線上推廣，限制了公司使用數(shù)字推廣渠道的能力。有時財務(wù)建議要面對面溝通，與基于互聯(lián)網(wǎng)或移動會話的技術(shù)解決方案相違背。

身份驗證也帶來了挑戰(zhàn)。如果消費者被要求帶著身份文件實物到實地辦理，就會減慢流程。印度等國家采用的國家身份證號或證件，可以實現(xiàn)數(shù)字驗證和更快的數(shù)字化。聲音生物識別技術(shù)也能被用于驗證個人身份。

最佳實踐10：在全球互聯(lián)的金融系統(tǒng)中促進(jìn)網(wǎng)絡(luò)安全和數(shù)據(jù)安全

因為金融科技的進(jìn)步帶來了新的網(wǎng)絡(luò)安全和數(shù)據(jù)安全風(fēng)險，金融科技和網(wǎng)絡(luò)安全的未來是互相關(guān)聯(lián)的。對很多監(jiān)管者和市場參與者來說，增強網(wǎng)絡(luò)安全在他們的金融科技之路上占據(jù)著極高優(yōu)先級。為了幫助市場參與者應(yīng)對網(wǎng)絡(luò)安全挑戰(zhàn)，提升網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險意識，幾個亞洲市場監(jiān)管者，包括香港、新加坡、印度和馬來西亞都已經(jīng)制定或正在制定網(wǎng)絡(luò)安全框架和指引。新加坡金融監(jiān)管局已經(jīng)成立了亞太區(qū)域智能中心，來鼓勵網(wǎng)絡(luò)安全信息在該區(qū)域金融公司之間的共享，以瓦解威脅。網(wǎng)絡(luò)安全創(chuàng)新方面已經(jīng)取得了一些進(jìn)步，比如各類專注于反欺詐審查、云安全和加密方面的網(wǎng)絡(luò)安全領(lǐng)域的加速器項目。

監(jiān)管者應(yīng)該繼續(xù)努力，發(fā)展和推行在國際上受推崇的網(wǎng)絡(luò)安全標(biāo)準(zhǔn)，以最小化網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險。確保網(wǎng)絡(luò)安全規(guī)則（比如數(shù)據(jù)加密標(biāo)準(zhǔn)）的統(tǒng)一也有益于國際金融公司在多個市場上遵守可能互相矛盾的監(jiān)管規(guī)定。監(jiān)管者也應(yīng)該繼續(xù)專注于監(jiān)管合作和網(wǎng)絡(luò)威脅智能解決方案的分享，這樣能協(xié)助金融行業(yè)在演變和發(fā)展中更好地監(jiān)控網(wǎng)絡(luò)安全威脅。

結(jié)論

快速發(fā)展的金融科技不僅給金融服務(wù)板塊創(chuàng)造了大量機會，也預(yù)示著更新范疇的監(jiān)管風(fēng)險。為了利用金融科技的潛能，監(jiān)管者應(yīng)該和利益相關(guān)者合作來支持創(chuàng)新。與此同時，在發(fā)展金融科技行業(yè)以及維系針對金融科技潛在風(fēng)險的充分而恰當(dāng)?shù)谋Ｗo措施之間需要進(jìn)行平衡，從而確保消費者保護和金融市場的完整性。

我們希望這些最佳實踐能夠作為指導(dǎo)方針幫助監(jiān)管層來思考、適應(yīng)和評估金融科技的生態(tài)體系，從而為改善金融科技行業(yè)而發(fā)展實用而創(chuàng)新的跨界融合。與此同時，行業(yè)及其他利益相關(guān)者可以通過參考這些最佳實踐來了解如何與監(jiān)管者合作對產(chǎn)品和服務(wù)進(jìn)行定位，從而實現(xiàn)有利于消費者、市場和經(jīng)濟的更寬泛目標(biāo)。

關(guān)于亞洲證券業(yè)及金融市場協(xié)會ASIFMA

ASIFMA是一家獨立的區(qū)域性貿(mào)易協(xié)會，包含100多家會員企業(yè)，由行業(yè)領(lǐng)先的買方和賣方金融機構(gòu)構(gòu)成，包括銀行、資產(chǎn)管理公司、律師事務(wù)所和市場基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)提供商。協(xié)會利用金融行業(yè)的共同利益來促進(jìn)亞洲資本市場向流動性更好和更深更廣的層面發(fā)展。ASIFMA認(rèn)為穩(wěn)定、創(chuàng)新和具有競爭力的亞洲資本市場有利于支持區(qū)域經(jīng)濟增長。我們希望通過集體力量和行業(yè)統(tǒng)一發(fā)聲的方式來推動共識，提倡解決方案并促成關(guān)鍵問題的改變。我們眾多的倡議包括向監(jiān)管層和交易所進(jìn)行咨詢，統(tǒng)一行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的開發(fā)，通過政策性文件來擁護強化市場，降低區(qū)域內(nèi)的展業(yè)成本。通過全球金融市場協(xié)會GFMA與美國證券業(yè)及金融市場協(xié)會SIFMA和歐洲金融市場協(xié)會AFME的聯(lián)盟，ASIFMA還對有利于該區(qū)域的全球最佳實踐和標(biāo)準(zhǔn)提供洞見。

生成海報

免責(zé)聲明：本網(wǎng)站內(nèi)容主要來自原創(chuàng)、合作伙伴供稿和第三方自媒體作者投稿，凡在本網(wǎng)站出現(xiàn)的信息，均僅供參考。本網(wǎng)站將盡力確保所提供信息的準(zhǔn)確性及可靠性，但不保證有關(guān)資料的準(zhǔn)確性及可靠性，讀者在使用前請進(jìn)一步核實，并對任何自主決定的行為負(fù)責(zé)。本網(wǎng)站對有關(guān)資料所引致的錯誤、不確或遺漏，概不負(fù)任何法律責(zé)任。任何單位或個人認(rèn)為本網(wǎng)站中的網(wǎng)頁或鏈接內(nèi)容可能涉嫌侵犯其知識產(chǎn)權(quán)或存在不實內(nèi)容時，應(yīng)及時向本網(wǎng)站提出書面權(quán)利通知或不實情況說明，并提供身份證明、權(quán)屬證明及詳細(xì)侵權(quán)或不實情況證明。本網(wǎng)站在收到上述法律文件后，將會依法盡快聯(lián)系相關(guān)文章源頭核實，溝通刪除相關(guān)內(nèi)容或斷開相關(guān)鏈接。