2021春節(jié)前夕,中概股赴美上市依然火熱。
北京時(shí)間2月9日晚,國(guó)內(nèi)知名醫(yī)藥企業(yè)天演藥業(yè)成功登陸美股。發(fā)行價(jià)19美元/股,上市首日收盤(pán)漲幅近60%。此次作為天演藥業(yè)上市的分銷(xiāo)商,老虎證券貢獻(xiàn)了4.4億美元訂單,標(biāo)志著其在投行領(lǐng)域的實(shí)力進(jìn)一步得到認(rèn)可。
毫無(wú)疑問(wèn),疫情的大背景之下,生物醫(yī)藥類(lèi)公司受到資本市場(chǎng)前所未有的矚目。公司簡(jiǎn)介顯示,天演藥業(yè)是一家平臺(tái)驅(qū)動(dòng)的、臨床階段的生物制藥公司,致力于新抗體為基礎(chǔ)的癌癥免疫療法的發(fā)現(xiàn)和開(kāi)發(fā)。公司開(kāi)發(fā)了人工智能驅(qū)動(dòng)的DPL平臺(tái),以探索蛋白質(zhì)序列的動(dòng)態(tài)構(gòu)象多樣性,特別是抗體序列的柔性結(jié)合位點(diǎn),作為抗體藥物發(fā)現(xiàn)的新范式。
談及加入天演藥業(yè)上市團(tuán)隊(duì)的契機(jī)時(shí),老虎證券有關(guān)負(fù)責(zé)人表示,由于老虎證券于2020年幾乎覆蓋了所有赴美上市的醫(yī)藥公司,無(wú)論是燃石醫(yī)學(xué)還是傳奇生物,老虎證券均為其上市團(tuán)隊(duì)中唯一的互聯(lián)網(wǎng)分銷(xiāo)商。這些經(jīng)歷都讓老虎證券在生物醫(yī)藥行業(yè)方面積累了經(jīng)驗(yàn),清楚美股市場(chǎng)對(duì)于這些公司的關(guān)注點(diǎn)在哪里,也因此更能幫助公司精準(zhǔn)傳遞投資價(jià)值。據(jù)悉,老虎證券分別向燃石醫(yī)學(xué)還是傳奇生物貢獻(xiàn)3.6億美元和1.2億美元訂單。
“早在疫情之前,生物醫(yī)藥賽道本身就被外界視為黃金賽道。雖前期投資大,研發(fā)周期長(zhǎng),但前瞻性生物醫(yī)藥項(xiàng)目具有較大成長(zhǎng)空間。從反饋來(lái)看,我們也看到市場(chǎng)對(duì)于這一領(lǐng)域的投資前景較為看好,對(duì)于有國(guó)際醫(yī)藥巨頭加持的好項(xiàng)目,各家機(jī)構(gòu)都是搶著投。”上述負(fù)責(zé)人表示,此次天演藥業(yè)的上市認(rèn)購(gòu)中,老虎證券最終貢獻(xiàn)4.4億美元訂單,投資者熱情極高。
值得注意的是,高達(dá)數(shù)億美元的認(rèn)購(gòu)金額也凸顯出老虎證券背后擁有強(qiáng)大的機(jī)構(gòu)和零售投資者網(wǎng)絡(luò)。機(jī)構(gòu)側(cè),由于老虎證券自2019年以來(lái)連續(xù)2年成為承銷(xiāo)最多中概股赴美上市的投行,其已在美國(guó)本土機(jī)構(gòu)領(lǐng)域樹(shù)立起“中概股找老虎”的專(zhuān)業(yè)形象,在此前不少投行項(xiàng)目中,美國(guó)機(jī)構(gòu)投資者下單踴躍。零售側(cè),老虎證券憑借更多交易品種等優(yōu)勢(shì)已在創(chuàng)業(yè)六年間積累了百萬(wàn)客戶,速度創(chuàng)華人地區(qū)美港股互聯(lián)網(wǎng)券商之最,已經(jīng)被稱(chēng)為華人地區(qū)的robinhood 。
“老虎的客戶大多從事財(cái)經(jīng)、金融、科技、互聯(lián)網(wǎng)等行業(yè),對(duì)新興概念和前沿行業(yè)接受程度高且認(rèn)購(gòu)意向強(qiáng),可向發(fā)行人提供不小規(guī)模的增量訂單并增強(qiáng)公司品牌知名度。相比過(guò)去發(fā)行人只在乎機(jī)構(gòu)訂單,觸達(dá)零售投資者已受到越來(lái)越多公司的重視,而老虎無(wú)疑為公司提供了一個(gè)精準(zhǔn)傳播溝通的平臺(tái),比如打新標(biāo)的均會(huì)自動(dòng)添加至所有認(rèn)購(gòu)用戶的自選股名單中,提高投資者對(duì)公司的關(guān)注度。”上述負(fù)責(zé)人表示。
截至目前,老虎證券已參與近70個(gè)中概股IPO項(xiàng)目,數(shù)量遙遙領(lǐng)先其它互聯(lián)網(wǎng)券商。在業(yè)內(nèi)人士看來(lái),龐大的用戶群體和已經(jīng)被證明了的認(rèn)購(gòu)能力又會(huì)助力老虎證券投行能夠拿下更多訂單,給投資者帶來(lái)更多打新收益的機(jī)會(huì),進(jìn)而形成正向循環(huán),推動(dòng)老虎證券投行的實(shí)力不斷增強(qiáng)、市場(chǎng)份額不斷擴(kuò)大。
“自2017年底涉足投行以來(lái),我們一直在投行側(cè)不斷投入,包括提高專(zhuān)業(yè)度、美國(guó)全牌照以支持更深入的服務(wù)、提供更多增值價(jià)值以助力發(fā)行人在上市這條路上走得更穩(wěn)。更多投行項(xiàng)目及其上市紅利也幫助我們持續(xù)吸引更多客戶。B端和C端業(yè)務(wù)相輔相成,老虎證券希望成為投資和發(fā)行人之間的橋梁,讓我們的合作伙伴和用戶都從中受益。”老虎證券相關(guān)負(fù)責(zé)人表示。
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